スワップは、「ロールオーバー手数料」とも言われ、オーバーナイトでポジションをオープンにすると発生します。スワップとは、取引しているペアの2通貨間の金利差です。
手持ちのポジションがロングかショートかによって計算されます。
以下は、スワップの計算式です：
スワップ = ポイントバリュー * スワップレート * 夜の数
例：
米ドル（USD）建てアカウントで、2ロット、AUDUSD、ロングで取引。月曜日に取引をオープンし、火曜日までオーバーナイトで保有。
その日のスワップレート = -5.47
2ロット取引のAUDUSDのポイントバリュー = 0.00001 * 100,000 * 2= $2
スワップ = 2 * -5.47 * 1 = -10.94 USD
つまり、トレーダーは月曜日から火曜日までオーバーナイトポジションをオープンしたことにより、10.94 USDをチャージされることになります。
スワップレートは通常、毎日更新されます。ロールオーバーでは、特別な日が一日存在します。それは、水曜日です。
例えば、水曜日のセッションが終わった後に、オーバーナイトポジションをオープンする決定をしたとします。その場合、FX市場のない週末をロールオーバーしたということで、スワップは3倍になります。
大部分の銘柄は、決済（全ての金融取引の完了）に2営業日を必要とするため、このトリプルスワップ（3日分のスワップ）は水曜日に発生します。ですから、もしポジションを水曜日にオープンすると、金曜日に決済されます。水曜日のポジションを木曜日にロールオーバーすると、スワップレートは週末のロールオーバーも含みますので、3倍のレートになります。
以下は、MetaTrader 5デスクトップ端末でスワップレートを閲覧する方法です。
- Market Watchウィンドウを見つけます。（メニュー「View」 > 「Market Watch」 > 「Symbols」)
- 通貨ペアを選択します。
- 右クリックをして、ポップアップメニューの「Specification」を選択します。